STILLFRONT ÖVERVÄGER EMISSION AV NYA SENIORA ICKE-SÄKERSTÄLLDA OBLIGATIONER, OFFENTLIGGÖR VILLKORAT ÅTERKÖPSERBJUDANDE AV 2023/2027 OBLIGATIONER OCH LÄMNAR VILLKORAT MEDDELANDE OM FÖRTIDA INLÖSEN
EJ FÖR DISTRIBUTION I ELLER TILL, ELLER TILL NÅGON PERSON SOM BEFINNER SIG I ELLER ÄR BOSATT I USA, DESS TERRITORIUM OCH BESITTNINGAR (INKLUSIVE PUERTO RICO, DE AMERIKANSKA JUNGFRUÖARNA, GUAM, AMERIKANSKA SAMOA, WAKEÖARNA, NORDMARIANERNA, VARJE DELSTAT I USA OCH DISTRICT OF COLUMBIA) ELLER TILL NÅGON AMERIKANSK PERSON (U.S. PERSON, SÅSOM DEFINIERATS I REGULATION S I UNITED STATES SECURITIES ACT OF 1933, I DESS NUVARANDE LYDELSE) ELLER NÅGON JURISDIKTION DÄR UTGIVANDE, PUBLICERING ELLER DISTRIBUTION AV DETTA DOKUMENT ÄR FÖRBJUDET ENLIGT LAG. DISTRIBUTION AV DETTA DOKUMENT KAN STRIDA MOT LAG I VISSA JURISDIKTIONER (I SYNNERHET USA OCH STORBRITANNIEN)
Stillfront Group AB (publ) (”Stillfront”) har mandaterat DNB Carnegie Investment Bank AB, Nordea Bank Abp och SB1 Markets, filial i Sverige att arrangera möten med kreditinvesterare för att undersöka förutsättningarna att emittera seniora icke-säkerställda obligationer med rörlig ränta under en total ram om 2 000 000 000 SEK samt med förväntad löptid om 4 år och en förväntad volym om 1 000 000 000 SEK (de ”Nya Obligationerna”), med förbehåll för rådande marknadsförhållanden. Emissionslikviden från de Nya Obligationerna kommer att användas för att refinansiera de utestående 1 000 000 000 SEK obligationerna som emitterades under det seniort icke-säkerställda 2023/2027 ramverket som förfaller 2027, ISIN SE0020846624 (de ”Befintliga Obligationerna”) samt för att finansiera den löpande affärsverksamheten.
I samband med den potentiella emissionen av de Nya Obligationerna, erbjuder Stillfront innehavare av de Befintliga Obligationerna att delta i ett återköp där Stillfront köper tillbaka några eller samtliga av deras Befintliga Obligationer mot kontant vederlag (”Återköpserbjudandet”) till det pris som anges nedan plus upplupen och icke betald ränta. De Befintliga Obligationerna kommer att återköpas i enlighet med bestämmelserna och villkoren som beskrivs i ett återköpsdokument daterat 24 mars 2026 (”Återköpsdokumentet”).
Beskrivning av de Befintliga Obligationerna / ISIN / Utestående belopp / Minsta denominering / Pris
2023/2027 Senior Unsecured FRN / SE0020846624 / SEK 1 000 000 000 / SEK 1 250 000 / 101,3825 %
De fullständiga villkoren för Återköpserbjudandet finns i Återköpsdokumentet, som är tillgängligt via följande länk: https://www.stillfront.com/en/funding/
Återköpserbjudandet löper ut kl. 12.00 CET den 27 mars 2026 om det inte förlängs, återupptas, dras tillbaka eller avslutas efter beslut av Stillfront. Likvid för Återköpserbjudandet förväntas att redovisas omkring den 7 april 2026. Stillfronts återköp av Befintliga Obligationer är villkorat av en framgångsrik emission av de Nya Obligationerna (inklusive erhållandet av likviden). I samband med tilldelningen av de Nya Obligationerna, kommer Stillfront bland annat att överväga huruvida investeraren som söker tilldelning av de Nya Obligationerna på ett giltigt sätt har deltagit i Återköpserbjudandet, med förbehåll för de villkor som anges i Återköpsdokumentet.
Stillfront har lämnat i uppdrag till DNB Carnegie Investment Bank AB, Nordea Bank Abp och SB1 Markets, filial i Sverige att agera joint bookrunners och arrangörer i samband med en emission av de Nya Obligationerna samt att agera s.k. dealer managers i samband med Återköpserbjudandet.
Dealer Managers:
DNB Carnegie Investment Bank AB: bond.syndicate@dnbcarnegie.no
Nordea Bank Abp: nordealiabilitymanagement@nordea.com
SB1 Markets filial i Sverige: dcm.liability.management@sb1markets.com